欧奈尔的8种形态和100幅图 在欧奈尔《笑傲股市》一书中，将会看到美国从1880到2008年间涌现的100只大牛股，而在认真分析总结这100幅图，欧奈... - 雪球

　　来源：雪球App，作者： ct2007，（https://xueqiu.com/1066717403/221776821）

　　在欧奈尔《笑傲股市》一书中，将会看到美国从1880到2008年间涌现的100只大牛股，而在认真分析总结这100幅图，欧奈尔发现一些特定的技术形态总是反复出现，并总结一些经典形态。

　　在介绍这些经典形态之前，可以简单说明一下欧奈尔的技术分析的理念，有助于理解欧奈尔的买点和100幅图。欧奈尔追求极高的确定性，要求精确的买在正确的时点，后面高概率的大幅上涨，总结为一句话，突破买入。

　　1、杯柄形态（Cup with Handle）

　　杯柄形态算是欧奈尔最广为人知的经典技术形态了，欧奈尔强调了杯柄形态U形底的重要性,一方面是足够长时间的底部会洗走一部分不坚定的持股者，另外一方面长期在底部，股票的热度低，不会引起短期投机者的注意。杯柄形态的买点就在在形成杯柄之后突破杯子右侧高点的转折点（突破买入）

　　2、带柄浅碟形态（Saucer-with-Handle ）

　　带柄浅碟看起来更像是杯柄形态的一种变种，整体形态看起来浅一些。

　　3、w底形态（Double-Bottom）

　　w底形态又可以称为双底形态，双底形态没有杯柄形态那么常见，双底意味着这只股票的持有者频繁的坐电梯，对持有股票的散户和主力都是一个耐心的考验。欧奈尔强调第二个底要比第一个底要稍微低一些，少量的w底还会形成一个杯柄。不带杯柄的买点就在突破w中间高点的位置，如果带杯柄，则是在杯柄突破的位置

　　4、平台底形态（Flat-Base ）

　　平台底通常是在杯柄形态，w底形态之后，股价在横向极其狭窄的区域内波动几周（10%-15%）。这个形态让我想起了攀登泰山的经历，在攀登一段陡峭的阶梯之后，在半山腰处会有一个大型的平台，会售卖一些水饮和食物，短暂的补给之后，为后面的攀登积蓄力量。

　　5、箱体形态（Square Box）

　　欧奈尔没有详细说明箱体形态的定义，从图形来看，箱体和平台很像，区别在于箱体的波动更大，持续的周期更短（个人感觉）。看图是一门艺术，有些时候细微的差别很难量化。买点就是箱体突破的时候。

　　6、高紧旗形态（High, Tight Flags ）

　　高而窄形态是一种罕见的形态，在短时间内大幅上涨，然后会横向修正，这是一种强劲的形态，同时它的风险也比价高。趋势天际线老师也专门介绍过这种形态，描述的更为详细和具体，也分析了背后的资金运行的逻辑。买点是突破横向修正的位置

　　7、一底更比一底高结构（Base on Top of a Base）

　　强势股在从底部往上拉升的过程中，由于大盘或者板块向下调整，而在前一个底部区域位置之上建立第二个震荡盘整区域。买点就是突破第二个盘整区域。

　　8、递升底部结构（Ascending Bases）

　　递升底部是指股票在经历前期的杯柄和浅碟形态之后，将会调整三次，而每一调整的低点都会比前一次高。买点就是在突破第三次调整之后的位置

　　总结

　　1、看周线

　　欧奈尔的经典形态都是周线形态，理论上这些经典形态在日线，周线都应该适用的，但是由于日线时间短，且欧奈尔的这些经典形态被大家所熟知，趋势天际线老师的原话是日线比较容易画图，当在周期更长的周k线上，更能体现主力或者机构的意图。明河私募的张总在他的书里提到过短线的精髓就是四个字“量价时空”，欧奈尔的周k线图可以看做一个对其中的时的一个很好的说明。

　　2、紧凑

　　在欧奈尔100幅图和经典形态的举例图中反复出现了多周收盘价非常接近这样的备注，也明确指出波动区间宽广且松散的形态容易失败，从运作资金的角度上来分析，说明主力资金不够强，不能高度控盘，或者是股票持有者分歧大难以形成合力。

　　3、均线（10周线）

　　在欧奈尔的100图中也反复标注了10周均线，在靠近10周均线的时候，甚至会成为加仓点。趋势天际线老师也经常提到做趋势股的一个小技巧，就是沿线做，上穿买入，下穿卖出，到底是用5日，还是15日，甚至是欧奈尔的10周均线，是根据标的走势来决定的，要找到最适合你持有股票的“生命线”。

　　4、量价配合

　　在欧奈尔的100副图中，反复灌输一个概念，就是涨时带量，调整时候缩量，突破时候放巨量，这也和张总说的“量价时空”不谋而合，好的量价配合才能走出最优美的k线形态。

　　以上有关欧奈尔《笑傲股市》的配图都是来源于网络，本文也只是作为个人学习趋势交易的记录和总结。

　　感恩@@趋势天际线 @@jazzyway 两位老师的无私分享，两位老师多批评指教。